华利集团(300979)上半年销量驱动收入增长25%25，毛利率提升至28%25-240823-国信证券

行研报告 8 2024-11-04 0 worker

报告编号：161515
报告名称：华利集团(300979)上半年销量驱动收入增长25%25，毛利率提升至28%25-240823-国信证券
报告来源：互联网用户上传
关键词：行研报告
报告页数：11 页
预览页数：5
报告格式：pdf
上传时间：2024-09-13
简介摘要: (原创分析) 华利集团（300979.SZ）在上半年实现了销量驱动收入增长25%和毛利率提升至28%的业绩。公司表现优于大市，并展现了强劲的财务表现。报告指出，受益于下游品牌客户去库完成进入补库阶段，以及公司优质的客户结构和持续拓展新客户，订单和业绩的增长确定性强。中长期来看，公司产能扩张有望加速，为未来需求恢复储备弹性，预测年增2个工厂左右，扩张市场份额前景明确。国信证券维持“优于大市”的评级，并预测公司2024~2026年的净利润，并给出了相应的合理估值区间。投资者需谨慎考虑风险，包括产能扩张不及预期、去库存进程不及预期以及国际政治经济风险。